Modelo de inversión estocástico

Un modelo de inversión estocástico intenta pronosticar cómo varían a lo largo del tiempo los rendimientos y los precios de diferentes activos o clases de activos (por ejemplo, acciones o bonos). Los modelos estocásticos no se aplican para realizar estimaciones puntuales, sino estimaciones de intervalos , y utilizan diferentes procesos estocásticos . ^{[ Aclaración necesaria ]} Los modelos de inversión se pueden clasificar en modelos de un solo activo y modelos de múltiples activos. A menudo se utilizan para el trabajo actuarial y la planificación financiera para permitir la optimización en la asignación de activos o la gestión de activos y pasivos (ALM) .

Modelos de activo único

Modelos de tasas de interés

Los modelos de tipos de interés se pueden utilizar para fijar el precio de los productos de renta fija . Por lo general, se dividen en modelos de un solo factor y modelos de activos multifactoriales.

Modelos de un solo factor

Modelos multifactoriales

Modelos de estructura temporal

Modelo de mercado LIBOR (modelo Brace Gatarek Musiela)

Modelos de precios de acciones

Modelos de inflación

Modelos multiactivos

Modelo ALM.IT (GenRe)
Modelo de Cairns
Modelo del grupo FIM
Modelo de enlace de CAP global
Modelo de Ibbotson y Sinquefield
Modelo de Morgan Stanley
Modelo de Russel-Yasuda Kasai
Modelo de difusión por salto de Smith
Modelo TSM (B & W Deloitte)
Modelo Watson-Wyatt
Modelo de Whitten y Thomas
Modelo de inversión de Wilkie
Modelo de Yakoubov, Teeger y Duval

Lectura adicional

Wilkie, AD (1984) "Un modelo de inversión estocástico para uso actuarial", Transactions of the Faculty of Actuaries , 39: 341-403
Østergaard, Søren Duus (1971) "Modelos de inversión estocásticos y criterios de decisión", The Swedish Journal of Economics , 73 (2), 157-183 JSTOR 3439055
Sreedharan, VP; Wein, HH (1967) "Un modelo de inversión estocástico, multietapa y multiproducto", SIAM Journal on Applied Mathematics , 15 (2), 347-358 JSTOR 2946287